我二十几岁在美国才开始工作的时候，完全没有理财投资概念。当时入职公司准备了新员工培训，介绍了各种员工福利和不同的账户，医疗的、退休的、通勤的，还有合作的员工福利折扣网站等等，我听得一头雾水。直到过了几年以后，自己学习了一些理财知识，读了一些社会学和经济学的书，才理解了当年培训的真正价值。

从小的教育里面就没有理财这一说，为退休做准备？那更是太遥远，根本不用考虑的事情。其实这个想法是完全错误的，不管现在几岁，也不管在哪个国家，这种规划背后的逻辑都能适用。这篇文章就和大家分享一下美国政府是怎么帮助普通中产实现幸福一生的，因为看懂美国中产的规划方式，领悟了其中的门道，并发现它其实可以推导到中国或者任何一个你现在所在的国家。

规划的重点其实就是数字。多少资产，你现在处于生命的哪个阶段。中产是最好做规划的，因为收入大部分是工资来源，能大概持续多少年，基本很稳定清晰，再加上一些通胀因素就可以预测了，除非出现创业成功或者中彩票等小概率事件。重点就是所谓的4%法则，或者又叫25倍法则。不管什么时候，只要你存够本金，每年假设本金能产生的利息4%就够你生活了，那你就算可以退休了。

因为规划的重点其实就是数字。多少资产，你现在处于生命的哪个阶段。中产是最好做规划的，因为收入大部分是工资来源，能大概持续多少年，基本很稳定清晰，再加上一下通胀因素就可以预测了，除非出现创业成功或者中彩票或者其他小概率事件。那首先肯定要定义一下什么是中产了。这个大概看一下美国每个州遗产税的起征人群资产或者去银行了解一下多少资产可以做专门的财富管理就可以知道。高净值人群大概起步是40岁5M或者是50岁10M。而对于0到5M的中产人群，近年来很流行的目标就是财富自由，提早退休。

我有段时间刷到FIRE的各种文章，说自己住某某城市，有几套房，收入支出几何，问问大家自己这种情况可以FIRE吗？或者怎么准备FIRE? 其实干到退休年龄，每个月有固定收入，有医保，其他保险或者其他资金抗生病等等大风险，也就是财富自由了。FIRE 只不过是说能提早多少年，但是FIRE以后干啥或者说你这一生等写墓志铭的时候能写上啥要写啥或者你其实不在乎挥挥袖不带走一片云彩，这才是关键的问题，几岁FIRE啥的不是关键问题。

从逻辑上来讲，从拆解怎么准备退休储备金，完全可以推导到怎么提早退休FIRE。关键点是什么？——在建立自己的退休计划时，最重要的三大因素是什么？时间，本金，风险控制。这三个要素其实适用于任何投资计划，不管是你想存点钱实现个自己的什么愿望，或者是你想实现财务自由，你要考虑的其实就是这三个因素。

首先来说时间，在完全还没有开始储蓄退休金的时候怎么办？这部分的建议里的中心思想就是赶紧开始存钱吧！美国其实为普通中产建立了一套完善的机制来引导你，在这个阶段主要就是引导你早存钱！先赶紧看看你的雇主有没有给你开401k账户，赶紧开账户，每月存钱。有没有match，就是大部分的公司都会有的福利，雇主可以按你存钱的多少来match同样数目来直接打钱到你的401k里，最多可以给到按你的年薪的3%或者百分之多少。文章建议是至少存到能拿到max match的数。然后呢，你还可以开IRA账户，自己再建立一个雇主之外的退休金投资池。最后就是存3到6个月的定期存款作为自己的应急储备。

为什么要早存钱？一是复利效应，利息是指数增加而不是线性的。当然一般举这个例子都会给一个固定收益，比如4%来看，早开始十年，最后的数目大不一样。但是市场是波动的，有熊有牛，不可能一直稳定一个正收益啊。但是你要是早开始，你就等于是得到了多玩几轮的机会，而且有通胀，你要是不投资就等于是亏钱！

我去过纽约的金融博物馆，有一幅图我印象一直很深刻，从1920年开始的美国股市，有高有低，但是只要你一直待着，整体市值是走高的。一两年内你可能会亏钱，但是你只要不动，定投买一些设计好的组合，十年以上肯定是赚钱的。当然要是看我们大A股，那最近就是连印度股市都远远比不上了。

好，现在来看美国四种退休金账户的设计思想。怎么引导大家存钱？直接给你钱——雇主开的401账户给的match就是手段之一。间接给你钱，省税——你现在存钱到401K，或者是IRA里，存的部分可以抵减你的收入，从而降低你的可税总收入，给你省了现在的税钱，但是以后提出来是要交税钱的。存到Roth 401k, 或者是Roth IRA里，省了以后的税钱，在这种账户里的投资收益以后取都是不交税的。

怎么引导你一直存钱？这些账户里提前取钱的话，都是要交罚金的，除了一些特殊情况。怎么引导你早存钱？Roth IRA 账户的设立，这个账户里面的投资收益不收税，往这个里面存钱，是有收入限制的。年纪大了收入高了会投资了，你就不能往里面存了，乖乖给我交税，或者你应该早就会其他复杂的方法来避税赚钱了。

第二个因素是风险控制。人到中年，你就要学会调整优先级和风控了，定期审视自己的收入支出，做好计划，钱分成不同的bucket，按流动性来投资管理。美国政府也考虑到了，在法律上强制或者提供税收减免鼓励大家把钱放在不同的buckets里。比如给普通人提供了医疗保险相关的HSA, FSA账户，有的公司还会提供相应的match鼓励你放钱进去，给孩子的529教育基金账户。

又比如买医疗保险是必须的，每年报税的时候要提供相关证明，有房车的人都必须买相关保险，否则拿不到贷款。而公司每年也会提供各种各样的其他保险选项帮助大家建立一个保护伞。

当然存退休金一定要在你的top list上，在帮孩子存教育基金或者自己退休存钱这个问题上，你应该优先选存自己的退休基金，因为孩子上大学可以申请奖学金助学金，你自己退休没钱可没有什么慈善帮你。这点美国思想和一般在中国的想法不同，中国之前没有完善的社会福利制度，主要路线就是讲养儿防老，一般会不惜成本给孩子大力投入，希望换得孩子更加成功，自己老了孩子也会相应帮扶。

另外就是随着年龄的增长，投资上就应该选逐渐稳健的组合，减少大损失的可能性。同样的道理，豆瓣FIRE组那些有一两套房就说自己资产千万，问可不可以FIRE的，答案很明显。房产这种流动性太差的，一般都不考虑在FIRE计算的本金里面。卖不掉的，要算的话，也要打个折扣，要是没有足够其他可以产生现金流的被动收入，只在纸上的就是paper money。也就看个心里乐吧。

第三个因素是本金。到了五十岁以上，就得赶紧算算退休时要花多少钱吧，要是不够，这个时候就是延迟退休，多存钱进账户，多想办法增加其他收入的时候了，然后换小房子换低能耗车省钱。政府这个时候允许你每年有个数目可以比其他年龄段多存进你的401k退休账户了，叫做annual catch-up contributions。这其实鼓励你尽快增加本金。同理，除了自己存的这些账户和其他投资，62岁就可以从社保social security取钱了，但是为了奖励你多交几年增加本金，在完全退休年龄之前领的会让剩下的数目打折扣。

其实这里的重点就是所谓的4%法则，或者又叫25倍法则。不管什么时候，只要你存够本金，每年假设本金能产生的利息4%就够你生活了，那你就算可以退休了。举例，你一年赚十万块，但是只花一万，存九万，就是存90%，那其实三年后你就可以退休了，因为三年后你有本金27万，每年大概产生利息1.08万，足够你用，而不用动本金部分了。当然，实际考虑通胀和其他风险支出，你要多算一点，比如8%。

如果你提前存够了呢，然后之后的收益可以保证相对稳定的话，那你提前就可以退休啦，就是FIRE！或者你丢了经济来源，开始半退休的话怎么办。。如果还没有存够的话，赶紧节流，看看你的保险，卡债，转到便宜的，然后开始其他收入项目。其实Fire组里面说的什么咖啡师FIRE啥，本质是一样的。降低自己的生活支出，然后因为本金不够，继续赚钱。

法则就是假设你退休后要现在每个月80%的钱来生活，当然80%可以改，然后网上有各种计算器根据你的假设帮你算，你每个阶段要达到本金多少。我们以年收入十万为例，交完各种税，存完各种税前账户比如存两万，假设你最后拿到手是五万块，再假设你退休降低消费每年要花四万块，那你其实要本金100万，如果没有投资收益，那要存50年。就是二十岁工作，七十岁退休。现实是有通胀，你工资会涨，投资会有复利效应的收益，所以一般人三十多岁开始好好规划，六十多岁舒服退休是完全没有问题的。

所以呢，结论就是要是能生在一个稳定的国度，遇到的时代不要太差的话，年轻的时候如果欲望大一些就赶紧存钱搞钱，运气好的话，可以提达到FIRE的条件，然后为了风险控制，还是继续要有一些被动收入最好。而一般人其实也不用焦虑，只要按政府推荐的步骤来，定期存钱，25年后，也可以有足够的钱来退休满足一般生活，其实就是晚FIRE一些年而已，但是这些年你可能享受了更多轻松自在的时光。